S&P500・オルカン・NASDAQ100・FANG+、結局どれを選ぶ？NISA初心者が迷ったときの「5つの判断基準」

「S&P500がいいよ」

「いや、初心者ならオルカンでしょ」

「NASDAQ100のほうがリターンが高い」

「FANG+が最強」

NISAを始めると、こんな情報をSNSで見かけることが増えます。

私も最初は、

「結局、どれを買えばいいの？」

となりました。

しかも、どれも人気がある。

だから余計に迷うんですよね。

でも、いろいろ調べていくうちに思ったのが、

「一番いい商品を探す」より、「自分が持ち続けられる商品を選ぶ」ほうが大事なんじゃないか

ということ。

この記事では、

* S&P500
* オルカン
* NASDAQ100
* FANG+

を比較しながら、

「自分ならどれを選ぶ？」を判断するための基準

をできるだけわかりやすくまとめます。

まず結論。4つは「似ているようで結構違う」

ざっくり整理すると、

S&P500は米国の主要産業を代表する500社で構成され、米国株式市場の時価総額の約80％をカバーしています。

一方、オルカンが連動を目指すMSCI ACWIは、先進国と新興国の株式を幅広く含む指数です。

つまり、

「米国に集中するのか」

「世界に広く分散するのか」

ここが最初の大きな違いです。

そしてNASDAQ100やFANG+になると、さらに成長企業・ハイテク企業への集中度が上がります。

だから「どれが一番？」ではなく、

「どこまで集中するのが自分に合っている？」

と考えたほうがわかりやすいです。

① まず「どこに賭けたいか」を決める

ここはかなり重要です。

オルカン

「米国が今後も強いとは思うけど、未来はわからない」

という人に考えやすい選択肢。

米国だけではなく、日本、欧州、新興国なども含めて世界に分散できます。

「どの国が勝つかわからないから、世界全体を持っておきたい」

という考え方です。

S&P500

一方、

「米国の企業の成長に期待したい」

ならS&P500。

Apple、Microsoft、Amazonなど、世界的な米国企業が含まれています。

ただし、

「500社だからものすごく分散されている」

と考えるのは少し違います。

国という意味では米国に集中しています。

NASDAQ100

さらに、

「米国の中でも成長企業・ハイテク企業の成長を強く取りにいきたい」

という方向。

そのぶん、S&P500より値動きが大きくなる可能性があります。

FANG+

さらに集中させたのがFANG+。

少数の大型成長企業に集中投資するタイプなので、

「大きな成長を期待する代わりに、大きな値下がりにも耐える」

という考え方が必要になります。

ここを理解せずに、

「過去のリターンが高いから」

だけで選ぶのは危険です。

② 「リターン」だけで選ばない

ここが、今回一番伝えたいところです。

投資を調べていると、

「過去○年間で○％！」

という数字を見かけます。

確かにリターンは重要です。

でも、

過去に一番上がった商品＝これから一番上がる商品

ではありません。

ここは絶対に分けて考えたいところ。

たとえば、

100万円が50％上がれば150万円。

でも、その後50％下がったら75万円です。

逆に、

「リターンが高そうだから」と集中度の高い商品を選んで、

大きな下落が来たときに怖くなって売ってしまえば、

その時点で長期投資の計画が崩れてしまいます。

だから私は、

「最大リターン」より「続けられるリターン」

を重視したほうが初心者には考えやすいと思っています。

③ 「下がったとき、自分はどうなる？」を考える

これ、口座を開設する前に考えておいてほしいです。

たとえば、

100万円が80万円になったら？

さらに、

100万円が70万円になったら？

それを見ても積立を続けられるでしょうか。

「たぶん大丈夫」

ではなく、

実際に画面を見た自分を想像する。

これが大切です。

値動きが大きい商品ほど、上昇するときは魅力的に見えます。

でも、その反対側には、

大きく下落する可能性

があります。

FANG+やNASDAQ100を検討するなら、特にここを無視しないほうがいい。

④ 「何年続けるつもり？」を決める

NISAは、

「買ったら終わり」ではありません。

むしろ始めてからのほうが大切。

たとえば、

「5年くらいで使うかもしれない」

というお金と、

「20年以上使う予定がない」

お金では考え方が変わります。

長期間運用するつもりなら、短期的な値下がりを受け入れられる余地があります。

逆に、

「数年後に住宅購入に使う」

「近いうちに必要になる」

というお金まで株式に入れてしまうと、必要なタイミングで価格が下がっている可能性があります。

だから、

商品選びの前に、お金の使う予定を決める。

これを忘れないようにしたいです。

⑤ 「人気」ではなく「自分が説明できるか」

最後の判断基準です。

SNSで、

「S&P500一択」

「オルカンが正解」

「NASDAQ100しか勝たん」

「FANG+が最強」

みたいな投稿を見かけることがあります。

でも、

その人と自分の収入・生活・資産・投資期間は同じではありません。

だから、

「人気だから」

ではなく、

「私は○○だからこれを選んだ」

と言える状態にする。

これが一番大切だと思っています。

ここで4つを一度整理

🌍 オルカン

こんな人向き

・世界に広く分散したい
・特定の国に集中するのが不安
・シンプルに長く続けたい
・「どの国が勝つかわからない」と考える

🇺🇸 S&P500

こんな人向き

・米国企業の成長に期待したい
・ある程度分散しながら米国に集中したい
・長期で米国経済の成長を取り込みたい

💻 NASDAQ100

こんな人向き

・成長企業への比重を高めたい
・値動きが大きくても耐えられる
・米国のハイテク・成長企業に強く期待している

🚀 FANG+

こんな人向き

・かなり集中した投資でも理解したうえで持てる
・大きな値動きを受け入れられる
・長期的な成長企業への集中投資に魅力を感じる

ただし、

「初心者だからリターンが高そうなFANG+」

という選び方はおすすめしません。

じゃあ、S&P500＋NASDAQ100は？

ここからが少し面白いところ。

「S&P500も欲しい」

「NASDAQ100も欲しい」

と思う人もいると思います。

でも、

2つ買えば単純に分散が増えるわけではありません。

両方とも米国企業が中心だからです。

むしろ、

S&P500を土台にして、NASDAQ100を追加する

という考え方なら、

「米国株を広く持ちながら、成長企業への比重を少し上げる」

という設計になります。

ただし、そのぶん米国・大型成長株への集中度は高くなります。

オルカン＋NASDAQ100は？

これも同じ。

オルカンを持っているからといって、NASDAQ100を追加すると「世界＋ハイテク」という形になります。

これは、

世界全体を土台にしながら、米国の成長企業を少し強めたい

という人には考え方としてわかりやすい。

ただし、

「2つ買ったから安全」

ではありません。

中身が重複する部分もあるからです。

ここまで読んで、

「結局、私はどれを選べばいいの？」

と思った人へ。

ここからは、実際に選ぶときに使えるように、

「自分ならどれを選ぶか」を判断するための具体的な考え方

まで落とし込みます。