🇦🇺 第16回：2025会計年度末レポート分析

こんにちは、TediOZ です。
７月下旬から８月上旬に掛けて行われた協調介入によって為替相場が大きく動きましたが、豪ドル円相場についてはほぼ１ヶ月で全戻ししそうな勢いですね。豪州に住んでいる僕らには嬉しい話かな…
一時帰国が楽しみな方もいらっしゃるんじゃないでしょうか？？？
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💬 前置き： 運用をこれから始める人へ

投資を悪いものと決めつけている人をたまに見かけます。このノートを開いてくれる皆さんは恐らくそのようなことは思っていないのでしょうが、僕も最初はかなりビビってました。そりゃもちろん怖かったですよ…。
でもちゃんと不安要素に向き合い、お金に働いてもらうことの大切さに気づいたらきっと考え方も変わると思います、だって自分の稼ぎだけでは限界があるし、Superheroの年金自己運用手法無しでは到底老後に間に合わないと思ってます。
年金は触れない（自由に引き出せない）けど、れっきとした自分のお金です。自分のまとまったお金を使い、投資の勉強ができる環境にあるって、マジで有り難い話だと思ってます。

ではここから投資、運用の話に入りますね。

🖥️ Account Summary Statement

先日、Superhero Superから「Account Summary Statement(年間サマリー)」が届きました📩 2025年7月1日〜2026年6月30日、まるまる1年分の運用結果がまとまったレポートです。

今回も馬鹿正直に数字を包み隠さず、「なぜ残高が増えたのか」「これは本当に良い結果なのか」を、できるだけ正確に振り返ってみようと思います。honest-baseでいきます!

📈 まずは結果発表

先に結論を言っちゃうと、この1年間の結果は「まずまず」ではなく、かなり良かったと評価していいと思ってます。

まずは数字を並べてみますね。

一番大事なのはここ。1年間で残高が約$17,365増えました🎉

ただし、この増加額は「全部投資で増えた」わけではありません。ちゃんと分解して見ていきます。

🔍 増加額の内訳を分解してみる

「+$17,364.91」の中身は、大きく分けて4つの要素からできています。

① 掛金(Employer Contribution):+$7,442.23

雇用主からの積立(Concessional Contribution)が丸々この金額です。給与に連動する部分なので、汗水垂らして働いた労働対価として「積み上がる」お金ですね。任意で追加拠出(Salary Sacrifice)などは今回$0でした。

② 運用益(Income + Capital Growth):+$11,516.58

• Income(配当・利息など):$3,857.28

• Capital Growth(値上がり益):$7,659.30

上記が実質的な「投資で増えた成果」の部分です。ETFの値段も上がったし、配当・分配金もしっかり入った、という1年だったことが分かります📈 これは、配当を取りながらETFを長期保有するスタイルとも相性のいい結果だと思ってます。

③ 手数料(Administration Fees):-$477.54

運用管理にかかった手数料です。年間で約477ドル。地味に効いてくるコストなので、ここは意識しておきたいポイントです。

④ 拠出税(Contribution Tax):-$1,116.36

Employer Contributionなどの税引前拠出（Concessional Contribution）には、Super内部で15%の税金（Contribution Tax）がかかる仕組みになっています。

　$7,442.23 × 15% ≒ $1,116.36

計算してみてもぴったり15%なので、制度のルール通りに正しく処理されていることが分かります。Superheroが余計に手数料を取ったわけでも損をしたわけでもなく、「オーストラリアの年金制度上の標準的な税金」と理解しておけばバッチリです。☺️

まとめると: $7,442.23(掛金) + $11,516.58(運用益) - $477.54(手数料) - $1,116.36(税金) = $17,364.91

きれいに計算が合いました✅

💰 じゃあ実際、何％くらい儲かったの？

ここは少し注意が必要。単純に計算すると

$11,516 ÷ $98,410 = 約11.7%

になります。パッと見「11.7%儲かった」と言いたくなるんですが、これは正確ではありません。

なぜかというと、この1年の途中で$7,442.23の追加拠出が入っているからです。この拠出金が「いつ」入ったのかは、今回参照しているレポートだけでは分かりません。年初に入ったのか、年度末近くに入ったのかで、実質的な運用リターンは全然変わってきます。

なので正確な言い方をするなら、「約11.7%の運用益があった」ではなく、

「IncomeとCapital Growthを合わせて$11,516増えた」

というのが、事実として正しい表現だと思います。数字を盛らないっていうのは、こういう意味なんでしょうね。

💸 手数料は高い? or 安い?

Administration Feesは$477.54でした。

これだけ見ると「まあこんなもんか」で終わりそうですが、期首残高$98,410.08に対する割合で見ると、

$477.54 ÷ $98,410.08 ≒ 約0.49%

という水準になります。

正直な感想としては、「めちゃくちゃ高い」という感じではないけど、無視できるほど小さくもない、という印象です。

ここで一つ意識しておきたいのが、残高が増えるほど手数料の絶対額も増えていくということ。今は約$477ですが、Superが$150K、$200Kと育っていけば、同じ0.5%前後でも金額は大きくなります。通常、厳密には平均残高で計算されますが、期首残高ベースで見ても約0.49%（期末残高ベースだと約0.41%）程度で、おおむね0.4%〜0.5%程度になります。

だから今後は、「この$477.54（あるいは今後増えていく手数料）で、自分は何を得ているのか」を定期的にチェックする視点を持っておくべきなのではないかと思います。

📊 個人的な評価まとめ

このレポートだけから評価するなら、「期待以上に良かった」に一票です。理由は…

• 弱小ながら年間の運用益が約$11,516

• Capital Growthが約$7,659、Incomeも約$3,857としっかりバランス良く増えた

• 追加拠出$7,442.23もあり、資産形成が順調に進んでいる

• 最終残高が「$115,774.99」まで成長

• 手数料も残高比で約0.5%程度で、この数字だけでは「異常に高い」とは言えない

という感じですかね。

今回の結果で一番嬉しかったのは、掛金（$7,442.23）よりも運用益（+$11,516.58）の方が大きかったことです。複利の効果をしっかり実感できる結果となりました😊

一方で、手数料と拠出税を合わせるとマイナス$1,593.90。これは掛金の約21%にあたる金額です。税金は制度上避けられないものですが、「タダで増えているわけではない」というコストの意識は忘れちゃいけないなと改めて実感しました。

⚠️ ご注意： TediOZ の note をご覧の皆様へ（大切なあとがき）

いつも読んでいただきありがとうございます。今回も参考になりましたでしょうか？✨✨
このnoteは、TediOZ 自身が「こう考えている」「こんな経験をした」という個人的な投資の記録と思考のシェアを目的としています。

• この情報が、あなたの投資の「ヒント」になれば嬉しいですが、「これ買え！」という推奨ではありませんのでご注意ください。

• 情報には最新の注意を払っていますが、時間とともに古くなったり、間違いがある可能性もゼロではありません。

最終的な判断と投資は、必ずご自身の責任で行ってください。この記事を参考にした結果、もし損失や損害が発生した場合でも、TediOZ はその責任を一切負いかねますので、その点をご理解の上、お付き合いいただけると幸いです！😉
ではまた！ See Ya!